2012证券交易重点

§5（P318）：结算风险与防范: 知识点1005（P318）：结算风险与防范: 一．□结算风险及防范： 1.信用风险: 结算参与人制度

1）“本金风险”：采取货银对付机制。 2）“价差风险”(价差风险也称“重置风险”)：采取提供履约担保等

2.流动性风险：采取前端控制，一般风险不大 3.操作风险： 4.法律风险； 5.结算银行风险。

二．□证券结算风险基金:用于垫付或弥补因违约交收、技术故障、操作失误、不可抗力造成的证券登记结算机构损失.该基金按证券登记结算机构收入、收益的20%以及结算参与人证券交易金额一定比例收取,基金总额上限

为30亿元.

本书业务风险集中解读: 序业务内容 号 1 2 3 4 5 经纪 自营 资产管理 融资融券 结算 风 险 第一 合规 合规 合规 信用 信用 第二 管理 市场 市场 市场 流动性 第三 技术 经营 经营 规模及集中度 操作 第四 管理 管理 法律 第五 信息技术 结算银行 证券公司注册资本及净资本要求: 序号 1 2 3 4 5 6 7 8

内 容 经纪业务 承销与保荐、自营、资产管理、其它证券业务之一 经纪业务+ 上面一项 经纪业务+ 上面二项（资产管理） 资产管理:限定性集合理财 非限定性集合理财 融资融券:最近6个月，《办法》要求/(目前要求/试点初) 代办股份转让 注册资本 ≥5000 万 ≥ 1 亿 ≥ 5 亿 净资产≥8亿 净资本 ≥2000 万 ≥5000 万 ≥ 1 亿 ≥ 2 亿 ≥3亿 ≥5亿 ≥12亿(30/50) ≥5亿 Page 31 of 31