中国人寿保险股份有限公司2015年财务报表分析

河北科技师范学院

本科毕业论文文献综述

中国人寿保险股份有限公司2015年财务

报表分析

院（系、部）名 称 ： 财经学院

专 业 名 称：财务会计教育 学 生 姓 名：刘淘宁 学 生 学 号：0711120513 指 导 教 师：王海潮

2015年12月20日

河北科技师范学院教务处制

摘 要

通过财务报表分析，能够比较科学地分析和评价企业生存和发展基础的偿债能力、盈利能力、营运能力、发展能力及其整体水平，不论是对于投资者的投资决策，还是对于公司的经营管理者来说，都是非常重要的。目前财务分析已经成为企业众多相关利益主体进一步获取有价值的信息的一种主要手段和方法，国内外在这方面所进行的研究也比较的多，本文对此进行了详细的梳理和总结，并且对国内外研究成果进行了对比和评论。

关键词：财务报表分析；分析方法；应用

财务报表分析是一项重要而细致的工作，是投资活动的重要组成部分，通过财务报表的分析，才可以给信息的决策者，以及使用者所得到一些确切的在企业财务状况，以及经营成果上的相关信息，从而来进一步的指导决策。对公司而言，资产负债表、利润表和现金流量表三大财务报表比较全面的反映了企业的财务状况和经营成果。对于广大投资者来说，财务报表可以说是唯一可靠的微观信息来源，对财务报表进行财务分析，发现其中的投资价值或投资陷阱，对公司的经营状况、利润水平和发展状况进行深入的分析了解，对于投资者选择正确的投资对象具有重要意义。鉴于此，国内外的研究人员关于财务报表分析进行了不少研究，本文就其研究情况进行梳理、总结。

一 财务报表分析的定义及目的

（一）国外研究成果

财务报表分析起源于19世纪末20世纪初，最早的财务报表分析主要是为银行的信用分析服务的。西方发达国家，由于认识到财务报表以及分析的重要性，财务报表分析理论和技术进步很快，已成为一门相对独立的运用科学。

Leopold A. Bernstein和Clyde P. Stickney（1993）在他们的著作中把财务报表分析界定为：对企业的财务状况与成果进行分析，通常包括对企业投资收益、盈利能力、短期支付能力、长期偿债能力、企业价值等进行分析与评价，从而得出对企业财务状况及成果的评价。

Water B. Neig S（2006）就职于美国一所名校，在他看来进行财务报告分析的根本目的是要搜集那些进行决策活动息息相关的一系列财务资料，同时对其进行深入细致分析，并加以诠释的一项判断过程。

Le. P. ldA. Bernstein（2011）美国著名大学教授，他经过研究，将财务报告分析看

成是一个判断的过程，其目的是要对企业目前的或者是过往的财务情况和运营的结果进行评判，最终是要对将来的企业状况和业绩实现的一项综合预计。

（二）国内研究成果

国内财务分析思想出现较早，但在计划经济体制下，财务分析一直是企业经济活动分析的一部分，并没有独立发挥其应有的作用。随着改革进程不断深入，企业自主权日益扩大，现代财务分析领域得以扩展，其方法论体系也逐渐得以确立和完善。

杜婷（2012）认为财务报表分析是指以财务报表和其他资料（报表附注、财务情况说明、审计）为依据和起点，采用专门方法，系统分析和评价企业的过去和现在的财务状况、经营成果及其变动，目的是了解过去、评价现在、预测未来、帮助各利益关系人改善决策。

田野（2014）财务报表是各种会计信息的媒介，可以把企业和其利害关联人联系在一起，可以全方位地展现企业的财务情况、经营业绩和现金流量等方面的基本经济情况，并成为广大用户能够获得的最重要的会计信息资料。

王卫（2015）通过研究认为财务报表虽然提供了债权人、股东等分析企业价值的信息，但是由于财务报表本身是高度浓缩了的财务指标体系, 人们尚不能直接利用它做出正确决策, 为了使之能更充分的发挥作用，就需要对它进行深加工 ,这种深加工就是财务报表分析 。

二 财务报表分析方法

（一）国外研究成果

在理论和实践的发展推动下，财务报表分析方法更加完善起来，有关学者在继续运用和改善比率分析的同时，也对财务报表分析有了新的认识。

James Bliss（1923）通过自身的研究，提出并构建了各个行业平均的标准比率，这样非常利于利害关联人及信息使用人实行横向财务对比，让他们比较容易就就处于不同行业企业的财务关系进行对比。

Lcopold A. Bemstein和 John J. Wild（2001）通过研究提出财务报表分析应该分为年度变动分析、指数趋势序列分析、结构百分比法和比率分析。

Palepu（2004）通过对杜邦财务分析体系进行了变形、补充而发展起来的财务体系称为“帕利普财务分析体系”。将财务分析体系中的常用的财务比率一般被分为四大类：偿债能力比率、盈利比率、资产管理效率比率、现金流量比率。帕利普财务分析的原理是将某一个要分析的指标层层展开，这样便可探究财务指标发生变化的根本原因。

Lconard Soffer（2005年）提出财务报表分析中的比率分析应该分成经营比率、信